Módulo_ Finanças Pessoais e Comportamentais - Unidade 01.pdf
- 1. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais MBA EaD em Mercado Financeiros e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais Prof.: Marco Harbich, CFP
- 2. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Apresentação O conhecimento sobre as características, a metodologia, importância e resultados que um planejamento financeiro pessoal pode trazer à vida do ser humano é incrível. Neste módulo você entenderá como é possível conquistar a independência financeira, qualidade de vida sem ter que passar por imprevistos que podem causar grandes prejuízos. Conhecer cada etapa do planejamento financeiro e como podem tomar melhores decisões de investimentos são pontos cruciais para uma independência financeira. Certamente, com estes conhecimentos, o sistema financeiro será mais desenvolvido, teremos uma população menos endividada e menores riscos da inadimplência. Bons estudos!!! Prof. Marco Harbich, CFP®
- 3. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Objetivos e Organização do Módulo Capacitar o aluno a entender os conceitos e etapas do processo de planejamento financeiro pessoal e comportamentos que levam as pessoas à tomarem decisões financeiras. O conteúdo foi organizado em 4 unidades. Veja: UNIDADE 1 - Planejamento Financeiro Pessoal UNIDADE 2 – Como Conquistar a Independência Financeira UNIDADE 3 – Finanças Comportamentais UNIDADE 4 – Planejamento Sucessório.
- 4. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Curriculum Resumido - Marco Harbich, CFP® Graduado em Administração com MBA´s em Marketing e Finanças (ênfase em Gestão de Investimentos), ambas pela FGV/RJ. Especialização adicional em Finanças pela Florida International University – Miami – USA e mestre em Administração de Empresas pela ALFA Faculdade de Negócios. Atuou no Bank Boston, Itaú Personnalité, Banco Santander e Guidance Gestora nas diretorias de investimentos, voltadas para formação de carteiras, consultorias de investimentos e gestão patrimonial para private clients. Neste momento, é Planejador Financeiro e Consultor de Valores Mobiliários da NEO Finanças Pessoais, onde o principal objetivo é prover qualidade de vida às pessoas ensinando-as como serem protagonistas com as suas finanças. Credenciado pela Comissão de Valores Mobiliários (CVM) como Consultor de Valores Mobiliários, conforme a lei 6.385 de 7 de dezembro de 1976. Palestrante e professor em cursos voltados para área de mercado de capitais (graduação e pós graduação) e certificações no mercado financeiro. Membro associado do Associação Brasileira de Planejadores Financeiros – Planejar (Associação Brasileira de Planejadores Financeiros) e da Financial Planners Association dos EUA.
- 5. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Certificações: Agente Autônomo de Investimento – ANCOR / CVM ANBIMA – CPA 20 Certificado de Especialista ANBIMA – CEA Certificação Técnica Profissional de Seguros e Previdência – SUSEP Certificação CFP® (Certified in Financial Planning)
- 6. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Unidade 1 Planejamento Financeiro Pessoal Ao final desse estudo, você deverá ser capaz de: • Interpretar cada cenário para o planejamento financeiro • Entender as tapas do ciclo de vida financeiro em cada etapa da vida. • Interpretar a influência de cada componente envolvido no processo de planejamento financeiro.
- 7. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Unidade 2 Como Conquistar a Independência Financeira Objetivo Geral O objetivo desta unidade é capacitar os participantes a formarem sua poupança para uma independência financeira, levantamento de perfil do cliente, riscos e retornos e alocações dos ativos.
- 8. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Unidade 2 Como Conquistar a Independência Financeira Ao final desse estudo, você deverá ser capaz de: • Entender como é formada a poupança e o seu consumo na aposentadoria. • Saber interpretar como a poupança pode ser perpétua conforme o tempo • Interpretar os riscos inflacionários na criação da reserva para aposentadoria • Verificar possíveis riscos na elaboração da carteira de investimentos. • Entender a real necessidade do cliente, traçando objetivos e prazos • Elaborar uma carteira de investimentos para atingir as metas desejadas. • Distinguir melhor a diferença em empréstimo e financiamento. • Aprender o melhor momento de endividamento.
- 9. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Unidade 3 Finanças Comportamentais Objetivo Geral O objetivo desta unidade é capacitar o aluno a entender o comportamento humano nas suas tomadas de decisões financeiras. Ao final desse estudo, você deverá ser capaz de: • Saber quais são as heurísticas e vieses comportamentais • Distinguir os principais erros nas tomadas de decisões financeiras. • Entender as teorias de finanças comportamentais e como podem influenciar nas tomadas de decisões.
- 10. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Unidade 4 Planejamento Sucessório Objetivo Geral O objetivo desta unidade é mostrar aos alunos alternativas de produtos para o uso da sucessão patrimonial e regimes de casamento. Ao final desse estudo, você deverá ser capaz de: • Saber quais são as melhores alternativas de produtos para sucessão. • Entender como funciona a sucessão conforme cada regime de casamento • Informar tópicos importantes para criar uma sucessão patrimonial bem sucedida.
- 11. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Ementa Planejamento e controle financeiro pessoal Como conquistar independência financeira. Ativos e passivos financeiros pessoais. Vantagens e desvantagens dos ativos financeiros. Planejamento sucessório. Fundamentos de finanças comportamentais. Vieses e heurísticas das finanças comportamentais.
- 12. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Bibliografia Básica ASSAF NETO, A. Mercado financeiro. São Paulo: Editora Atlas, 2012. BODIE, Zvi; KANE, Alex; MARCUS, Alan. – Fundamentos em Investimentos, (2015). SOUSA, Almir; KRAUTER, Elizabeth; TORRALVO, Caio; ROCHA, Ricardo – planejamento Financeiro e Gestão de Patrimônio – 2018. Bibliografia Complementar ÁVILA, Lucimar Antônio Cabral de; OLIVEIRA, Alanna Santos de; ÁVILA, Jéssica Rayse de Melo Silva; MALAQUIAS, Rodrigo Fernandes; Behavioral Biases in Investors´ Decision: Studies Review from 2006-2015; Revista de Gestão, Finanças e Contabilidade, UNEB, Salvador, v. 6, n. 2, p. 112-131, maio/ago.; 2016. BAZERMAN, M.H. Judgment in managerial decision making. 5th ed. New York: Wiley, 2002. CHAPMAN, G. B., JOHNSON, E. J. The limits of anchoring. Journal of Behavioral Decision Making, v. 7, n. 4, p. 223-242, 1994. FERREIRA, C.F.; YU, A.S.O. todos Acima da Média: Excesso de Confiança em Profissionais de Finanças. RAUSP, São Paulo, v.38, n.2, abril/maio/junho/2003, p.101-111. GNEEZY, U.; NIEDERLE, M.; RUSTICHINI, A. Perfomance in competitive environment: gender differences. Quarterly Journal of Economics, 118(3):1049-74, 2003. HALFELD, M.; TORRES, F.F.L.; Finanças Comportamentais: Aplicações no Contexto Brasileiro. RAE – Revista de Administração de Empresas, São Paulo, v.41, n.2, abril/junho/2001, p.64-71. HARBICH, Marco; LADVOCAT, Marcelo. Adequação dos Perfis de Riscos às Alocações de Ativos Financeiros dos Investidores Goianos, do Segmento Private, Goiânia, 2018. KAHNEMANN, D.; TVERSKY, A. Prospect theory: an analysis of decision under risk. Econometrica, Evanston, v.47, n.2, p.263-291, Mar. 1979
- 13. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Unidade 1 Planejamento Financeiro Pessoal Ao final desse estudo, você deverá ser capaz de: • Interpretar cada cenário para o planejamento financeiro • Entender as tapas do ciclo de vida financeiro em cada etapa da vida. • Interpretar a influência de cada componente envolvido no processo de planejamento financeiro.
- 14. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais O que é Planejamento Financeiro? É a busca da qualidade vida. O planejamento financeiro transforma a vida das pessoas. “Planejamento financeiro é o processo de formulação de estratégias para auxiliar os indivíduos a gerenciarem seus assuntos financeiros para atingirem seus objetivos de vida.” (Planejar – Associação Brasileira dos Planejadores Financeiros)
- 15. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Como está a tua vida? ESPIRITUALIDADE SAÚDE COMUNIDADE
- 16. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Próprio ou filhos Próprio Próprio Ciclo de Vida Pessoal x Trabalho RESPONSÁVEL SUSTENTO Pais ou Próprio Pais Ciclo de Vida TEMPO IDADE
- 17. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Olhem que preocupante... 63 milhões de pessoas estão inadimplentes, ou seja, 30% da população. 45% dos brasileiros não controlam suas finanças 31% dos consumidores são inseguros para lidar com o dinheiro 34% das pessoas deixam de cuidar das suas finanças por indisciplina 45% dos brasileiros preferem parcelar as compras ao invés de pagar à vista 21% das pessoas fazem o controle de suas finanças confiando na própria memória 60% das pessoas tem dificuldade em executar o controle das finanças A previsão de déficit da previdência, em 2018, é de R$260 bilhões!!
- 18. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Planejamento Financeiro Pessoal Pontos principais do Planejamento Financeiro: Realização do Orçamento doméstico Detalhamento e racionalização dos gastos Otimização dos investimentos Processo pelo qual o indivíduo, de forma ativa, realiza administração dos investimentos, controla renda e despesas, balanço patrimonial e controla dívidas. Começa a ter uma maior noção entre os objetivos e sonhos com a realidade financeira.
- 19. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais MAS AFINAL, O QUE FAZ UM PLANEJADOR FINANCEIRO?
- 20. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais QUAIS SÃO AS ÁREAS DO PLANEJAMENTO FINANCEIRO? Planejamento Financeiro Serviços Acessórios e Complementares Imposto de Renda Assessoria Tributária Assessoria Jurídica Concierge Sucessão Patrimonial Suporte em Transições Soluções Empresariais Assessoria Empresarial Fusões e Aquisições Desenvolvimento Imob. Franchising Contabilidade Mentoring Terapia Outplacement Transição de Carreira Coaching Desenvolvimento Humano Treinamento Prof. Fonte: Academia GFAI Wealth / Family Office Seguros Câmbio Assessoria Imobiliária Investimentos Crédito / Reneg. Dívidas Finanças Pessoais
- 21. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Quais são as etapas do Planejamento Financeiro na Visão do Planejador Financeiro???
- 22. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais As 6 Etapas do Planejamento Financeiro 1. Definir a forma de relacionamento entre o planejador e o cliente. 2. Obter informações, dados e objetivos do cliente. 3. Analisar e avaliar as condições financeiras do cliente. 4. Desenvolver alternativas de planejamento para o cliente. 5. Implementar as recomendações 6. Monitorar as recomendações.
- 23. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Etapa 1: Definir a forma de relacionamento entre o planejador e o cliente. Definir todo o modelo do trabalho. Definir responsabilidades de cada um. Estipular os prazos para o projeto. Custos, remuneração e formas de pagamentos. Possíveis conflitos de interesse. Documentar estes possíveis conflitos.
- 24. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Etapa 2: Obter informações, dados e objetivos do cliente. Determinar junto com o cliente: Objetivos Necessidades Prioridades pessoais e financeiras Projetos de curto, médio e longo prazos Custos de cada projeto Fazer o levantamento dos dados quantitativos e documentos (receitas, despesas, expectativa para aposentadoria, salário na aposentadoria, existência de algum seguro, declarações de IR, etc)
- 25. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Etapa 3:Analisar e avaliar as condições financeiras do cliente. Descrição e história do cliente. Objetivo do plano. Formalização dos objetivos de retornos, risco e restrições (liquidez, prazos, impostos) do investidor Suitability Passar possíveis cenários econômicos com suas expectativas e mudanças em relação ao mercado financeiro. Estipular prazos e datas para as revisões do planejamento. Restrições a alguns tipos de aplicações. Linhas e políticas para futuros ajustes.
- 26. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Etapa 4: Desenvolver alternativas de planejamento para o cliente. Identificar e avaliar as alternativas. Detalhar as recomendações: Prazos Custos Riscos Alternativas de investimentos Possíveis variações durante o planejamento Apresentar as recomendações Alterar o plano no caso de solicitação do cliente. Obter autorização do cliente para implementar o plano.
- 27. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Etapa 5: Implementar as Recomendações. Após a aprovação do cliente, implementar as recomendações indicadas na etapa anterior.
- 28. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Etapa 6: Monitoramento. Acompanhar a performance do planejamento implantado Providenciar mudança em caso de necessidade Readequação da carteira quando: Houver mudanças nas expectativas do cenário econômico ou do cliente. Novas necessidades do cliente
- 29. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Componentes Envolvidos no Processo de Planejamento Financeiro. 1. Gestão Financeira 2. Gestão de Risco e Proteções. 3. Gestão de ativos 4. Plano de Longevidade – pós aposentadoria. 5. Planejamento Tributário. 6. Planejamento Sucessório. 7. Aspectos Psicológicos e Comportamentais.
- 30. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 1. Gestão Financeira
- 31. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Comece o teu plano pelo Orçamento 1 Monte o seu fluxo de caixa (Controle de tudo o que entra e sai de dinheiro por mês); Identifique o quê você pode mudar; 2 Prepare seu orçamento (ENTRADAS – SAIDAS do futuro, incluindo as mudanças desejadas); 3 Atualize seu controle mensalmente; (orçado X realizado) 4 Faça ajustes sempre que necessário; 5
- 32. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Registre todas as entradas e saídas do Fluxo.
- 33. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Como gastar menos e melhor? Economize recursos, evite desperdícios; 1 Pesquise os preços antes de comprar; 2 Pague à vista e negocie desconto; 3 Pague suas contas em dia, evite multas e juros. 4
- 34. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais Como podemos atingir estes números? Montar o seu planejamento financeiro Atitude RESULTADOS POSITIVOS!!!!
- 35. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 2. Gestão de Riscos
- 36. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais O que são riscos? Possibilidade de ocorrer um evento futuro imprevisto, completamente inesperado ou algo diferente do planejado. Gestão de riscos “é o conjunto de diagnóstico, mensuração, cuidados e prevenção à exposição a riscos, desde os mais frequentes até o de menor probabilidade, de forma a buscar ações que previnam, eliminem ou mitiguem seus impactos em relação à geração de renda, à proteção dos ativos e ao bem-estar.” (NUNES, Maria Angela, 2018).
- 37. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 3. Gestão dos Ativos
- 38. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 3. Gestão de Ativos Antes de pensarmos em investir é necessário criarmos a frequência de formarmos uma poupança. Rentabilidade das reservas Pontos a serem levados em consideração para os investimentos: Risco Retorno Liquidez Diversificação dos ativos
- 39. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 4. Planejamento de Longevidade – Pós aposentadoria
- 40. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 4. Planejamento de Longevidade – Pós aposentadoria Criação de capacidade financeira para suportar a aposentadoria, que possa suprir todas as necessidades financeiras na fase que não gera mais renda. Exemplo: construção de patrimônio suficiente para suprir estas necessidades
- 41. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 5. Planejamento Tributário
- 42. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 5. Planejamento Tributário Benefício para o próprio planejamento financeiro Fazer com que os tributos tenham menor impacto na renda e no patrimônio ao longo dos ciclos de vida e na sucessão. Exemplo: passar os bens em vida – evita custos de inventário.
- 43. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 6. Planejamento Sucessório
- 44. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 6. Planejamento Sucessório É a preservação, continuidade e/ou distribuição do patrimônio constituído, levando-se em consideração objetivos, restrições, conflitos, risco e dinâmica familiar. Possibilita a preparação dos herdeiros e o estabelecimento de medidas para a preservação do patrimônio. Exemplo: formação de holdings, doação de bem em vida, testamentos, etc.
- 45. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 7. Aspectos psicológicos e comportamentais
- 46. MBA EAD em Mercado Financeiro e de Capitais Módulo: Finanças Pessoais e Comportamentais 7. Aspectos psicológicos e comportamentais O mais importante é entender qual o tipo de relação que a família tem com as suas finanças. Fazer com que o planejamento financeiro tenha um papel “transformador” nas vidas das pessoas.